Манипуляторы на рынке: как «киты» используют нас в своих целях
Почему не стоит покупать резко растущий актив и использовать заемные средства с большим кредитным плечом, и в каких условиях большинство неопытных пользователей теряет деньги.
«Киты» используют те же схемы манипуляции ценой актива, что и самые известные инвестфонды или банки на фондовом рынке.
На биржевых торгах и спекуляциях всегда имеют значение психологические факторы: достаточно пустить слух о проблемах у той или иной крипто платформы, как их токены начинают снижаться в цене.
В пример твиты Илона Маска, после которых зачастую резко поднимается стоимость некоторых «мемных» криптовалют.
Другой популярный способ манипулирования — это объемные продажи или покупки активов. Продажи могут стимулировать снижение стоимости биткоина и других монет (или быть сигналом к тому, что цена начнет падать).
«Крупная покупка актива институциональным инвестором может быть результатом получения инсайдерской информации и предвещать скорый резкий рост стоимости монеты.
Наличие большого объема низколиквидных монет в руках у ограниченного числа игроков позволяет им направлять котировки в желаемую сторону. Задавая первоначальный ценовой импульс за счет крупных покупок, они могут создать иллюзию ажиотажа и затем продать по высокому курсу монеты всем пришедшим энтузиастам. В наиболее простом виде подобный процесс называется «Pump & Dump».
Основная стратегия — спровоцировать падение курса с помощью крупных объемов в ограниченное время. Из-за специфики торгов любые крупные покупки или продажи опустошают «биржевой стакан» и цена естественным образом стремится вверх или вниз.
Чаще всего данную особенность используют именно на медвежьем рынке с целью усиления эффекта за счет панических настроений инвесторов. Но, как правило, сразу после удачного обрушения курса «киты» более аккуратно закупают огромные объемы, чтобы увеличить свою позицию еще больше, чем она была до манипуляции.
Еще одним способом манипуляций без прямых продаж, создание «стен» покупки или продажи. Это тоже обычно проявляется на медвежьем рынке, за счет выставления высоких объемов на продажу по нижней границе рынка. Это вынуждает желающих продать побыстрее снижать свои ставки, после чего курс падает и «стенка» спускается еще ниже.
«Формально кит даже не участвует напрямую в сделках, но провоцирует остальных проводить сделки в гораздо худших для себя условиях. Обычно такая схема усиливается новостями, которые создают панику и неопределенность на рынке».
Ещё один неочевидный способ манипулирования: перемещение больших объемов между холодным хранилищем и биржевым счетом. Все крупные транзакции отслеживаются и транслируются ботами вроде «Whale Alert», поэтому инвесторам даже нет необходимости в настройке собственных инструментов анализа блокчейнов.
Любые крупные переводы могут обрастать слухами и различными теориями. При этом киту даже нет необходимости использовать в реальности свои средства для выставления ордеров, паника среди неопытных трейдеров сделает все за них.
Думайте только своей головой, вечного роста ни по одному инструменту не бывает. ETH на покупку после отката интересен. до 2500 в средне срок рост будет.
